एक परिवर्तनीय वार्षिकी की व्याख्या क्या है - परिभाषा, पेशेवरों और विपक्ष

लेकिन 80 के दशक के बैल बाजारों में, एक नए प्रकार के वार्षिकी अनुबंध ने निवेशकों को ऋण और इक्विटी बाजारों में भाग लेने और एक ही समय में वार्षिकी के लाभों का आनंद लेने की अनुमति दी। रिटर्न की परिवर्तनशीलता के कारण परिवर्तनीय दर वार्षिकी के रूप में जाना जाने वाला ये वाहन, 1952 में पेंशन योजनाओं के लिए वित्त पोषण वाहन के रूप में शुरू हुआ। मूल रूप से टीचर्स इंश्योरेंस एंड एन्युइटीज एसोसिएशन - कॉलेज रिटायरमेंट इक्विटी फंड (TIAA-CREF) द्वारा शुरू किया गया, ये वाहन टैक्स रिफॉर्म एक्ट 1986 के अधिक लोकप्रिय हो जाने के बाद निवेशकों को मिलने वाले अन्य कर कमियों में से कई बंद हो गए।.

तब से, वे एक मल्टीबिलियन डॉलर उद्योग में विकसित हुए हैं जो अब बीमा और प्रतिभूति एजेंसियों जैसे कि एफआईएनआरए और एसईसी, साथ ही साथ राज्य बीमा आयुक्तों द्वारा विनियमित है।.

कैसे परिवर्तनशील वार्षिकियां काम करते हैं?

वैरिएबल एन्युटीज शानदार रिटर्न प्रदान कर सकते हैं, लेकिन वे आपके द्वारा खरीदे जा सकने वाले वार्षिकी अनुबंध का सबसे जोखिम भरा प्रकार हैं। निश्चित और इक्विटी अनुक्रमित वार्षिकी के विपरीत, चर वार्षिकियां आपके मूल निवेश, ब्याज या अन्य लाभ की गारंटी नहीं देती हैं.

जब आप एक चर वार्षिकी में निवेश करते हैं, तो आपका पैसा म्यूचुअल फंड खातों के प्रीसेट चयन के बीच आवंटित किया जाता है। जीवन बीमा वाहक विभिन्न म्यूचुअल फंड कंपनियों के साथ अनुबंध के अंदर एक या एक से अधिक धन रखने के लिए बातचीत करते हैं, और वे आपको चुनने के लिए 15 से 50 उप-खातों से कहीं भी मिलेंगे। जब तक आप डिस्बर्समेंट लेना शुरू नहीं करेंगे, तब तक आपका पैसा टैक्स-डिफर्ड आधार पर बढ़ेगा। लेकिन अन्य वार्षिकी के विपरीत, चर अनुबंध समय की एक विशिष्ट लंबाई के लिए बाध्य नहीं हैं। एक बार जब आप अनुबंध खरीदते हैं, तो यह तब तक लागू रहता है जब तक आप वापस लेना शुरू नहीं करते.

बल्कि, परिवर्तनीय वार्षिकी निवेशकों को नुकसान से उबरने के लिए उच्च जोखिम सहिष्णुता और बहुत समय के साथ समायोजित करती है। पारंपरिक रूप से म्युचुअल फंड में निवेश करने वाले निवेशक प्रत्येक वर्ष पूंजीगत लाभ पर कर का भुगतान करने से बचने के लिए एक चर वार्षिकी का उपयोग कर सकते हैं। परिवर्तनीय अनुबंधों का उपयोग आमतौर पर कंपनी की सेवानिवृत्ति योजनाओं, जैसे कि 401k और 403 बी सेवानिवृत्ति योजनाओं (एक अभ्यास जो इन निवेशों की अस्थिरता के कारण वर्षों से वित्तीय उद्योग में विवाद का स्रोत रहा है) के लिए किया जाता है।.

धन प्राप्त करना और खोना)

भुगतान किया जा रहा है

लाभार्थी छह विधियों में से एक का उपयोग करके धन निकाल सकते हैं:

• सीधा जीवन. पेआउट का सबसे सरल - और जोखिम भरा रूप, ये भुगतान आपके बीमा वाहक की आपकी वित्तीय प्रत्याशा के बारे में महत्वपूर्ण गणना पर आधारित हैं। आपको हर साल भुगतान किया जाएगा, भले ही आप अपने अनुबंध के पूरे मूल्य को रेखांकित करें। लेकिन यदि आप अपने खाते में सभी धन प्राप्त करने से पहले मर जाते हैं, तो आप पैसे खो देंगे.
• संयुक्त जीवन. सह-लाभार्थी को जोड़कर उन भुगतानों की अवधि बढ़ा सकते हैं। जब तक आप में से एक जीवित है, भुगतान आते रहते हैं.
• अवधि के साथ जीवन निश्चित है. एक सीधे जीवन भुगतान के कुछ जोखिम को कवर करने के लिए, आप 20 वर्षों की अवधि में भुगतान की एक निर्धारित संख्या के लिए सहमत हो सकते हैं, और यदि आप अवधि समाप्त होने से पहले गुजर जाते हैं, तो एक आकस्मिक लाभार्थी को शेष राशि मिलेगी। वर्षों का भुगतान.
• जॉइंट लाइफ विद पीरियड निश्चित. एक लाभार्थी को आपकी अवधि के निश्चित अवधि की योजना में जोड़ता है.
• व्यवस्थित वापसी. एक निर्धारित आवधिक डॉलर या प्रतिशत भुगतान जो मृत्यु या वार्षिक धन की कमी को समाप्त करता है, जो भी बाद में आता है.
• एकमुश्त. अनुबंध के सभी फंडों का परिसमापन करना और आय को नकद में लेना.

शुल्क और व्यय

बहुत सारा पैसा बनाने की क्षमता के साथ, आप कई शुल्क और खर्चों के साथ वार्षिक, त्रैमासिक, या मासिक आधार पर भी सौदा करेंगे।.

• आकस्मिक-स्थगित समर्पण शुल्क. निश्चित और अनुक्रमित वार्षिकी की तरह, परिवर्तनीय वार्षिकी में आमतौर पर घटती बिक्री प्रभार अनुसूची होती है जो कई वर्षों के बाद शून्य तक पहुंचती है। पहले वर्ष में अनुबंध को समाप्त करने के लिए आपको 8% जुर्माना देना पड़ सकता है, अगले वर्ष 7% जुर्माना और इसी तरह जब तक कि समय सीमा समाप्त नहीं हो जाती है.
• अनुबंध अनुरक्षण शुल्क. (संभवतः) अनुबंध की लागत को ध्यान में रखते हुए प्रशासनिक और रिकॉर्ड को कवर करें, यह शुल्क आम तौर पर प्रति वर्ष $ 25 से $ 100 तक होता है, हालांकि यह अक्सर बड़े अनुबंधों के लिए माफ किया जाता है, जैसे कि कम से कम $ 100,000 का मूल्य।.
• मृत्यु दर और व्यय शुल्क. ये बीमाकर्ता द्वारा किए गए कई अन्य खर्चों को कवर करते हैं, जैसे कि विपणन और कमीशन। यह शुल्क प्रति वर्ष 1% से 1.5% तक कहीं भी चल सकता है; उद्योग का औसत लगभग 1.15% है.
• राइडर्स की लागत. अधिकांश परिवर्तनीय वार्षिकी अनुबंध कई अलग-अलग प्रकार के जीवित और मृत्यु लाभ सवार प्रदान करते हैं जिन्हें आप अनुबंध के अंदर खरीद सकते हैं। ये सवार कुछ अतिरिक्त गारंटी प्रदान करते हैं, लेकिन प्रत्येक सवार को आमतौर पर अनुबंध मूल्य का 1% से 2% खर्च होता है.

करों

निश्चित, अनुक्रमित, और चर वार्षिकी सभी पर एक ही तरह से कर लगता है। अनुबंध में कोई भी वृद्धि कर योग्य है, और आपके मूलधन को वापस प्राप्त नहीं करना है। प्रत्येक भुगतान आपके अनुबंध पर मूलधन में वृद्धि के अनुपात को दर्शाएगा। यदि आपने अपने पैसे को दोगुना कर दिया, तो प्रत्येक संवितरण का आधा कर योग्य होगा। उदाहरण के लिए, यदि कोई वितरण $ 300,000 के अनुबंध से लिया जाता है, जिसके लिए मूल रूप से $ 150,000 का योगदान होता है, तो मूलधन का अनुपात 50-50 है। इसलिए, प्रत्येक वितरण का आधा मूलधन के कर-मुक्त रिटर्न के रूप में गिना जाता है। और मत भूलो, अन्य योजनाओं के साथ, 59.5 से पहले आप जो भी पैसा निकालते हैं, वह आईआरएस से 10% की प्रारंभिक निकासी के अधीन है।.

उप-खाते और अन्य निवेश विकल्प

एक चर वार्षिकी के अंदर रखे गए उप-खाते असली इंजन हैं जो निवेशक द्वारा प्राप्त किए गए रिटर्न को चलाते हैं। ये उप-खाते वास्तव में भेस में म्यूचुअल फंड हैं; वे मूल रूप से अंतर्निहित निधियों के क्लोन हैं जो अनुबंध के बाहर मौजूद हैं। वे ज्यादातर मामलों में अपने माता-पिता के फंड से मिलते-जुलते हैं, लेकिन कानून द्वारा, अपने स्वयं के टिकर प्रतीकों के साथ अलग प्रतिभूतियों के रूप में माना जाता है.

उदाहरण के लिए, एलियांज लाइफ अपने वैरिएबल एन्युटी उत्पादों के अंदर डेविस न्यूयॉर्क वेंचर फंड की पेशकश करता है। हालाँकि, जो निवेशक इस उप-खाते में निवेश करना चाहते हैं, वे तकनीकी रूप से एक अलग सुरक्षा में निवेश कर रहे हैं, न कि सीधे टिकिस प्रतीक NYVTX के साथ डेविस फंड्स द्वारा पेश किए गए फंड जो कि अपने दम पर खरीदे जा सकते हैं। अनुबंध के भीतर उपलब्ध उप-खाता निधि की संख्या और गुणवत्ता एक वाहक से दूसरे में भिन्न होगी; कुछ वैरिएबल उत्पाद दूसरों की तुलना में उप-खातों की एक बहुत व्यापक सरणी प्रदान करते हैं, और सभी उप-खाते समान नहीं हैं, जैसे कुछ धन दूसरों के लिए श्रेष्ठ हैं.

शेयरों में निवेश करने वाले उप-खातों को बड़े, मध्य और छोटे-कैप, घरेलू और वैश्विक और क्षेत्र के रूप में वर्गीकृत किया जाता है, जैसे कि बाहरी दुनिया में धन के साथ। उप-खाते भी हैं जो सभी प्रकार के बांड, अचल संपत्ति और अन्य प्रतिभूतियों में निवेश करते हैं। सभी वैरिएबल कॉन्ट्रैक्ट्स एक मनी मार्केट सब-अकाउंट की पेशकश करते हैं और आमतौर पर कुछ निश्चित विकल्प भी एक गारंटीकृत दर का भुगतान करते हैं। एक निवेशक जो एक परिवर्तनीय अनुबंध खरीदता है और फिर बाजारों की लेई बढ़ता है, अनुबंध के अंदर निधियों को एक समय के लिए तय विकल्पों में से एक में स्थानांतरित कर सकता है जब तक कि बाजार ठीक न हो जाए।.

परिवर्तनीय वार्षिकी की अन्य विशेषताएं और लाभ

वैरिएबल एन्युइटी टैक्स-डिफरल और मार्केट भागीदारी के अलावा कई अन्य लाभ भी प्रदान करते हैं, जैसे:

1. छूट
निश्चित और अनुक्रमित वार्षिकी की तरह, चर अनुबंधों को राष्ट्रव्यापी प्रोबेट से छूट दी जाती है और अधिकांश राज्यों में लेनदारों से भी। किसी भी वार्षिकी अनुबंध के अंदर धन सीधे अनुबंध द्वारा निर्दिष्ट रूप में लाभार्थी को दिया जाता है.

2. डॉलर-लागत एवरेजिंग
अधिकांश आधुनिक परिवर्तनीय वार्षिकी उत्पाद भी डॉलर-लागत औसत प्रदान करते हैं, जो निवेश रिटर्न को बढ़ा सकते हैं और अस्थिरता को कम कर सकते हैं। कई वाहकों ने नए निवेशकों को लुभाने के लिए बिक्री उपकरण के रूप में डीसीए कार्यक्रमों का उपयोग किया है.

उदाहरण के लिए, एक कंपनी मनी मार्केट या फिक्स्ड अकाउंट में ब्याज की उच्च गारंटीकृत दर का भुगतान करने का वादा कर सकती है, जबकि उस खाते से परिसंपत्तियों को धीरे-धीरे उप-खातों के पोर्टफोलियो में स्थानांतरित कर सकती है जिन्हें आप चुनते हैं। इसलिए, यदि आप इन उत्पादों में से एक में $ 100,000 निवेश करते हैं, तो आप अनुबंध के भीतर उपलब्ध उप-खातों के चयन पर ध्यान देंगे और वाहक को प्रत्येक उप-खाते में आपके पैसे का एक प्रतिशत आवंटित करने का निर्देश देंगे।.

वाहक तब पैसे को एक निश्चित फंड में रखता है जो ब्याज की दर का भुगतान करता है जो प्रचलित दरों की तुलना में 2% या 3% अधिक है, और पैसे को उप-खाता पोर्टफोलियो में स्थानांतरित कर सकता है शायद 12 महीनों में, $ 8,500 और साथ ही ब्याज का भुगतान किया गया जब तक आप पोर्टफोलियो में पूरी तरह से निवेश नहीं कर लेते, तब तक हर महीने उस राशि को पोर्टफोलियो में जमा करें.

3. पोर्टफोलियो रिबैलेंसिंग
कई अनुबंध मूल परिसंपत्ति आवंटन प्रतिशत को बनाए रखने के लिए समय-समय पर उप-खाता पोर्टफोलियो को पुन: संतुलित करने में भी सक्षम हैं। क्योंकि प्रत्येक उप-खाता समय के साथ अलग-अलग प्रदर्शन करेगा, कुछ अलग-अलग दरों पर बढ़ रहे हैं और कुछ संभवतः समय पर सिकुड़ते जा रहे हैं, तो धन का प्रारंभिक आवंटन अंततः कम से कम कुछ हद तक तिरछा हो जाएगा.

इसलिए, कई अनुबंध एक रिबैलेंसिंग सुविधा प्रदान करते हैं जो किसी दिए गए उप-खाते की किसी भी इकाई को स्वचालित रूप से बेच देता है जो आवंटित पोर्टफोलियो प्रतिशत से अधिक है और अंडरपरफॉर्मिंग फंड की अतिरिक्त इकाइयों को खरीदने के लिए बिक्री आय का उपयोग करता है। इससे निवेशकों को तेज़ी से बढ़ते उप-खातों पर लाभ प्राप्त करने और अपेक्षाकृत कम कीमतों वाले फंडों में होल्डिंग बढ़ाने में मदद मिलती है.

लिविंग एंड डेथ बेनिफिट राइडर्स

परिवर्तनीय वार्षिकियां खराब उप-खाता प्रदर्शन के कारण आपके पैसे खोने का एक मजबूत जोखिम के साथ आती हैं, इसलिए कंपनियों ने सवार विकसित किए हैं जो आप अपने अनुबंध मूल्य की रक्षा के लिए खरीद सकते हैं। डेथ बेनिफिट राइडर्स आमतौर पर वादा करते हैं कि कॉन्ट्रैक्ट लाभार्थी को वर्तमान कॉन्ट्रैक्ट मूल्य से अधिक मिलेगा, मूल प्रीमियम की ब्याज दर के बराबर राशि या उप-खातों द्वारा प्राप्त उच्चतम मूल्य। बेशक, यदि अनुबंध का वर्तमान मूल्य इन गारंटियों की मात्रा से अधिक है, तो निवेशक इसके बदले यह राशि प्राप्त कर सकता है.

उदाहरण
जॉन ने 40 साल की उम्र में एक चर वार्षिकी अनुबंध में $ 100,000 का निवेश किया। उन्होंने इस प्रकार के राइडर का चुनाव किया, और जब वह 62 वर्ष के हो गए, तो अनुबंध का मूल्य $ 511,000 तक पहुंच गया लेकिन अगले वर्ष तेजी से वापस आ गया। वह 70 वर्ष की आयु में मर जाता है, जब अनुबंध मूल्य $ 405,311 होता है। यह मानते हुए कि वृद्धि की काल्पनिक दर 5% है, तो उसके लाभार्थी को $ 511,000 प्राप्त होंगे, क्योंकि यह वर्तमान अनुबंध मूल्य और काल्पनिक $ 338,635 दोनों से अधिक है कि अनुबंध प्रति वर्ष 5% से अधिक हो जाता है जब तक वह मर नहीं जाता।.

जीवित लाभ सवार भुगतान की आय की एक न्यूनतम धारा की गारंटी देते हैं, आमतौर पर विकास की एक काल्पनिक दर के आधार पर। उदाहरण के लिए, एक जीवित लाभ यह तय कर सकता है कि यदि आपको अनुबंध प्रति वर्ष एक निश्चित प्रतिशत तक बढ़ गया है, तो आपको इसके बराबर भुगतान प्राप्त होगा और फिर आपने इसे रद्द कर दिया।.

बेशक, बीमा सुरक्षा के इन रूपों द्वारा वहन की गई सुरक्षा लागत पर आती है। खरीदे गए प्रत्येक प्रकार के राइडर के लिए निवेशक अतिरिक्त 0.75% से 1.5% का भुगतान करने की उम्मीद कर सकते हैं, जो समय के साथ पोर्टफोलियो द्वारा हासिल की गई कुल रिटर्न को काफी हद तक प्रभावित कर सकता है।.

क्या परिवर्तनशील वार्षिकियां आपकी योजना को पूरा करती हैं?

सभी प्रकार के वार्षिकी अनुबंधों में, परिवर्तनीय वार्षिकी निवेशक प्रकारों की सबसे विस्तृत श्रृंखला के लिए अपील करते हैं। आक्रामक निवेशक अपने मोने को स्मॉल-कैप, प्रौद्योगिकी और विदेशी स्टॉक उप-खातों में रख सकते हैं, जबकि रूढ़िवादी निवेशक एक अनुबंध के तहत उपलब्ध, निश्चित मुद्रा बाजार, या सरकारी बॉन्ड विकल्प से चिपके रह सकते हैं।.

या आप आक्रामक तरीके से निवेश करने और विकास को बचाने के लिए जीवित या मृत्यु लाभ राइडर के लिए भुगतान कर सकते हैं। बेशक, मध्यम निवेशकों को ऐसे विकल्प मिलेंगे जो उनके अनुरूप हों। बाजार में संभावित बुरे वर्षों से उबरने के लिए आपको सेवानिवृत्ति से पहले पर्याप्त समय होना चाहिए.

IRAs और सेवानिवृत्ति योजनाओं के अंदर परिवर्तनीय वार्षिकी

कर-स्थगित स्थिति, बीमा लाभ, और निवेश विकल्पों की विस्तृत श्रृंखला सेवानिवृत्ति योजनाओं के लिए उपयोग करने के लिए परिवर्तनीय वार्षिकी प्राकृतिक विकल्प बनाती है, जैसे कि 401k और 403b योजनाओं और IRAs। कई कंपनियां वास्तव में इन कारणों से अपनी सेवानिवृत्ति योजनाओं के अंदर परिवर्तनशील वार्षिकी अनुबंधों का उपयोग करती हैं.

हालांकि, यह अभ्यास लंबे समय से वित्तीय और सेवानिवृत्ति योजना समुदाय के भीतर बहस का एक स्रोत रहा है। और यह हाल के वर्षों में बीमा और प्रतिभूति दोनों नियामकों से जांच बढ़ाने का स्रोत बन गया है.

इस बहस में विचार करने के लिए कई कारक हैं, जिनमें से प्रत्येक को आपको सावधानीपूर्वक तौलना चाहिए यदि आप अपने नियोक्ता की सेवानिवृत्ति योजना में भाग लेते हैं:

• निवेशक शिक्षा. सेवानिवृत्ति की योजनाओं में परिवर्तनशील वार्षिकी के उपयोग से जुड़ी सबसे बड़ी समस्या शायद यह है कि बहुत से लोग यह नहीं समझते हैं कि वे अपनी सेवानिवृत्ति बचत डॉलर के साथ क्या खरीद रहे हैं। अतीत में, कई कर्मचारी प्रतिभागियों का मानना ​​था कि वे सीधे म्यूचुअल फंड में निवेश कर रहे थे और उन्हें इस बात का कोई अंदाजा नहीं था कि वे उन्हें एन्युटी कॉन्ट्रैक्ट के अंदर खरीद रहे हैं जो कि उनके रिटायरमेंट प्लान में रखा गया था। जीवित और मृत्यु लाभ सवारों के यांत्रिकी भी कई मामलों में भ्रमित हो सकते हैं। नियामक एजेंसियों ने इस कारण से इस क्षेत्र में निवेशकों की शैक्षिक आवश्यकता को कड़ा कर दिया है.
• लागत और शुल्क. जब आप उन सभी लागतों और शुल्कों के कारक होते हैं जो परिवर्तनीय वार्षिकी से जुड़े होते हैं, तो अधिकांश प्रतिभागी प्रत्येक वर्ष अपने अनुबंध मूल्यों के कुल 2% या 3% का भुगतान वार्षिकी वाहक को करते हैं। ये शुल्क सेवानिवृत्ति योजना या स्वयं खाते द्वारा ली जाने वाली किसी भी फीस के शीर्ष पर रखे जाते हैं; कई योजनाएं अपने स्वयं के वार्षिक प्रशासनिक या रखरखाव शुल्क लेती हैं जो वे आपके जैसे प्रतिभागियों को देते हैं.
• बीमा सुरक्षा. परिवर्तनीय वार्षिकी के समर्थकों ने लंबे समय से तर्क दिया है कि जीवित और मृत्यु लाभ सवारों द्वारा खर्च किए गए विभिन्न प्रकार के बीमा संरक्षण आसानी से लागत का औचित्य साबित करते हैं। आखिरकार, अमेरिका में कई घरों की दो सबसे बड़ी संपत्ति घर और कंपनी की सेवानिवृत्ति योजना है। बेशक, कोई भी घर मालिकों के बीमा कवरेज के बिना अपने घर छोड़ने के बारे में कभी नहीं सोचता। क्या आपकी सेवानिवृत्ति योजना का बीमा नहीं किया जाना चाहिए? एनरॉन और वर्ल्डकॉम घोटालों के बाद तर्क की यह रेखा बहुत अधिक ध्वनी हो गई, क्योंकि कर्मचारियों के स्कोर ने कंपनी के स्टॉक को देखा और उनकी संबंधित योजनाएं लगभग रातोंरात लुप्त हो गईं। वैरिएबल एन्युइटी में बीमा राइडर्स इस तरह की चीज को होने से रोक सकते हैं.
• आयोगों. वेरिएबल कॉन्ट्रैक्ट्स के साथ रिटायरमेंट प्लान्स को फंड करने के कई फैसलों में सही निर्णय लेने वाले फैक्टर को नीचे की लाइन से नहीं - आपका, बल्कि ब्रोकर या एडवाइजर के प्रोडक्ट की सिफारिश करनी होती है। म्यूचुअल फंड सहित अधिकांश अन्य प्रकार के सेवानिवृत्ति उत्पादों की तुलना में वार्षिकियां काफी अधिक कमीशन का भुगतान करती हैं। यह विशेष रूप से बड़ी मात्रा में धन के लिए सच है। इसलिए कई बड़े IRA रोलओवर इन कॉन्ट्रैक्ट्स के अंदर रखे जाते हैं, इस प्रकार ब्रोकर को पर्याप्त चेक मिलता है। जब आप सेवानिवृत्ति योजनाओं के अंदर वार्षिकी के उपयोग का विश्लेषण कर रहे हों तो इस कारक को कभी भी छूट न दें.

कोई सही सही या गलत उत्तर नहीं है जब यह आता है कि क्या चर वार्षिकियां सेवानिवृत्ति योजनाओं के अंदर हैं। यदि कर्मचारी स्पष्ट रूप से समझते हैं कि वे क्या खरीद रहे हैं और भुगतान कर रहे हैं, और फिर भी अनुबंध द्वारा दी गई सुरक्षा चाहते हैं, तो ये उत्पाद बहुत उपयोगी हो सकते हैं। लेकिन कई कर्मचारी इस श्रेणी में नहीं आते हैं और संभवत: इसके बजाय स्टैंडअलोन फंड के चयन के साथ सेवा की जाएगी.

अंतिम शब्द

परिवर्तनीय वार्षिकी कई विशेषताओं के साथ जटिल उत्पाद हैं जिन्हें आपको स्पष्ट रूप से समझने की आवश्यकता है ताकि आप उन्हें सही तरीके से उपयोग कर सकें। ये उत्पाद कई प्रकार के निवेशकों के लिए कई अलग-अलग निवेश उद्देश्यों को पूरा कर सकते हैं, रूढ़िवादी से आक्रामक तक। वे कुछ मामलों में IRAs और अन्य सेवानिवृत्ति योजनाओं के लिए उपयुक्त वाहन हो सकते हैं, लेकिन हमेशा नहीं। चर वार्षिकी के बारे में अधिक जानकारी के लिए, अपने जीवन बीमा एजेंट या वित्तीय सलाहकार से परामर्श करें.

परिवर्तनीय वार्षिकी पर आपके विचार क्या हैं और वे आपकी सेवानिवृत्ति योजना और निवेश रणनीति में कैसे फिट होते हैं?